5 ПЛАН МАРКЕТИНГА
В соответствии с предлагаемой технологией содержания скота определены затраты на производство продукции скотоводства.
Таблица 43 – Затраты на производство продукции скотоводства,
тыс. руб.
Статьи затрат
|
Сумма
| ||
молочное стадо
|
животные на выращивании и откорме
|
всего
| |
Оплата труда с отчислениями на социальные нужды
|
2512,0
|
1076,6
|
3588,6
|
Корма
|
20879,3
|
6107,2
|
26986,6
|
Амортизация
|
5186,1
|
2222,6
|
7408,7
|
Ремонт и техобслуживание
|
2593,0
|
1111,3
|
3704,4
|
Электроэнергия
|
2043,9
|
522,3
|
2566,2
|
Машинно-тракторный парк
|
1799,1
|
1060,6
|
2859,7
|
Водоснабжение
|
920,2
|
865,2
|
1785,4
|
Средства защиты животных
|
312,8
|
352,91
|
665,7
|
Прочие прямые затраты
|
1448,1
|
1960,7
|
3408,8
|
Подстилка
|
29,8
|
67,2
|
97,0
|
Итого прямых затрат
|
37724,3
|
15346,6
|
53070,9
|
Общехозяйственные расходы
|
295,3
|
126,6
|
421,9
|
Всего
|
38019,7
|
15346,6
|
53492,9
|
Исходя из представленных затрат рассчитана себестоимость единицы продукции.
Таблица 44 – Себестоимость 1 тонны продукции, руб.
Вид продукции
|
Сумма
|
Молоко
|
6973,86
|
Прирост живой массы
|
50975,26
|
Живая масса
|
57649,16
|
Приплод (1 гол.)
|
4520,09
|
Цены на продукцию установлены исходя из сложившихся в регионе: 1 т молока – 15 тыс. руб., 1 т живой массы крупного рогатого скота при реализации на мясо – 90 тыс. руб., при реализации на племя – 150 тыс. руб.
Основные покупатели молока и мяса крупного рогатого скота – перерабатывающие предприятия г. Красноярска. Покупателями племенного скота станут сельскохозяйственные предприятия, а также крестьянские (фермерские) и личные подсобные хозяйства Сухобузимского и других районов Центральной зоны Красноярского края.
6 ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН
Объём финансирования и результаты реализации проекта представлены в следующих таблицах. Для расчётов использованы объёмы производства и реализации продукции, её себестоимость и цены, приведённые ранее. Ставка дисконтирования принята на уровне 6,5 %.
Единственным источником средств для реализации проекта являются средства краевого бюджета.
Таблица 45 – Источники средств для реализации проекта
№ п/п
|
Наименование источника
|
Сумма, тыс. руб.
|
Доля в общей сумме проекта, %
|
1.
|
Собственные средства – всего
| ||
1.1.
|
Выручка от реализации акций (взнос в уставный капитал в денежной форме)
| ||
1.2.
|
Нераспределённая прибыль
| ||
1.3.
|
Неиспользованная амортизация основных фондов
| ||
1.4.
|
Амортизация нематериальных активов
| ||
1.5.
|
Результат от продажи основных средств
| ||
2.
|
Заёмные и привлечённые средства – всего
|
220000,0
|
100,0
|
2.1.
|
Кредиты банков
| ||
2.2.
|
Заёмные средства других организаций
| ||
2.3.
|
Средства государственной поддержки (бюджет края)
|
220000,0
|
100,0
|
2.4.
|
Долевое участие в строительстве
| ||
2.5.
|
Прочие
| ||
3.
|
Источники средств – всего (п. 1 + п. 2)
|
220000,0
|
100,0
|
По данным таблицы 46, годовая прибыль от реализации продукции скотоводства составит 47 770,4 тыс. руб., всего за период будет получено 286 622,7 тыс. руб.
Таблица 46 – Финансовые результаты реализации проекта, тыс. руб.
№ п/п
|
Показатели
| ||||||||
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
1.
|
Общая выручка от реализации продукции
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
| ||
2.
|
НДС, акцизы и аналогичные обязательные платежи от реализации выпускаемой продукции
| ||||||||
3.
|
Уплачиваемые экспортные пошлины
| ||||||||
4.
|
Выручка от реализации продукции за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей (п. 1 - п. 2 - п. 3)
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
| ||
5.
|
Общие затраты на производство и сбыт продукции
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
| ||
5.1.
|
в том числе НДС, акцизы и аналогичные платежи, уплачиваемые из затрат на материалы, топливо, энергию
| ||||||||
6.
|
Амортизационные отчисления
|
7408,7
|
7408,7
|
7408,7
|
7408,7
|
7408,7
|
7408,7
| ||
7.
|
Налоги, включаемые в себестоимость - всего
| ||||||||
в том числе
| |||||||||
8.
|
Финансовый результат (п. 4 - (п. 5 - п. 5.1) - п. 6 - п.7)
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
| ||
9.
|
Налоги, относимые на финансовый результат - всего
| ||||||||
в том числе
| |||||||||
Другие налоги - всего
| |||||||||
в том числе
| |||||||||
10.
|
Выплата процентов за кредит
|
окончание таблицы 46
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
11.
|
Налогооблагаемая прибыль (п. 8 - п. 9 - п. 10)
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
| ||
12.
|
Налог на прибыль
| ||||||||
13.
|
Чистая прибыль (п. 8 - п. 9 - п. 12)
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
| ||
14.
|
Платежи в бюджет (п. 2 - п. 5.1 + п. 3 + п. 7 + п. 9)
|
Таблица 47 – План денежных поступлений и выплат, тыс. руб.
№ п/п
|
Показатели
|
Всего
| ||||||||
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
11
|
Деятельность по производству и сбыту продукции
| ||||||||||
1.
|
Денежные поступления – всего
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
573166,8
| ||
денежные поступления от продажи продукции
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
573166,8
| |||
прочие доходы от производственной деятельности
| ||||||||||
2.
|
Денежные выплаты – всего
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
|
286544,1
| ||
затраты на производство и сбыт продукции
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
|
47757,4
|
286544,1
| |||
платежи в бюджет
| ||||||||||
3.
|
Сальдо потока от деятельности по производству и сбыту продукции (п. 1 - п. 2)
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
286622,7
| ||
Инвестиционная деятельность
| ||||||||||
4.
|
Поступления средств – всего
|
220000,0
|
220000,0
| |||||||
денежные средства предприятия на начало реализации проекта
| ||||||||||
продажа имущества
| ||||||||||
продажа финансовых активов (паи, ценные бумаги)
| ||||||||||
средства государственной поддержки (бюджет края)
|
220000,0
|
220000,0
| ||||||||
5.
|
Выплаты – всего
|
143498,9
|
76501,1
|
220000,0
| ||||||
приобретение оборудования
|
24536,1
|
24536,1
| ||||||||
строительно-монтажные работы
|
134300,0
|
51965,0
|
186265,0
| |||||||
прочие затраты
|
9198,9
|
9198,9
| ||||||||
окончание таблицы 47
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
11
|
6.
|
Сальдо потока от инвестиционной деятельности (п. 4 - п. 5)
|
76501,1
|
-76501,1
| |||||||
7.
|
Сальдо потока по производственной и инвестиционной деятельности (п. 3 + п. 6)
|
76501,1
|
-76501,1
|
42025,6
|
42025,6
|
42025,6
|
42025,6
|
42025,6
|
42025,6
|
252153,5
|
8.
|
Сальдо потока нарастающим итогом
|
76501,1
|
42025,6
|
84051,2
|
126076,7
|
168102,3
|
210127,9
|
252153,5
| ||
Финансовая деятельность
| ||||||||||
9.
|
Поступления средств – всего
|
220000,0
|
220000,0
| |||||||
поступления от продажи своих акций
| ||||||||||
кредиты
| ||||||||||
государственная поддержка
|
220000,0
|
220000,0
| ||||||||
10.
|
Выплата средств – всего
| |||||||||
уплата процентов за предоставленные средства (по каждому займу отдельно)
| ||||||||||
погашение основного долга (по каждому займу отдельно)
| ||||||||||
выплата дивидендов
| ||||||||||
11.
|
Сальдо потока по финансовой деятельности (п. 9 - п. 10)
|
220000,0
| ||||||||
12.
|
Общее сальдо потока (п. 3 + п. 6 + п. 11)
|
296501,1
|
-76501,1
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
47770,4
|
506622,7
|
13.
|
Сальдо потока нарастающим итогом
|
296501,1
|
220000,0
|
267770,4
|
315540,9
|
363311,3
|
411081,8
|
458852,2
|
506622,7
| |
14.
|
Дисконтированное сальдо потока нарастающим итогом
|
296501,1
|
206572,8
|
236082,3
|
261220,2
|
282410,3
|
300040,7
|
314467,1
|
326014,8
| |
7 ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ ПРОЕКТА
7.1 Оценка экономической эффективности
Для оценки экономической эффективности проекта используются показатели, приведённые в таблице 48.
Таблица 48 – Интегральные показатели эффективности проекта
Показатели
|
Руб.
|
Ставка дисконтирования, %
|
6,5
|
Период окупаемости – PB, мес.
|
84
|
Дисконтированный период окупаемости – DPB, мес.
|
84
|
Средняя норма рентабельности – ARR, %
|
100,0
|
Чистый дисконтированный доход – NPV
|
35488,8
|
Индекс доходности – PI
|
1,165
|
Внутренняя норма доходности – IRR, %
|
10,7
|
По данным таблицы, инвестиционный проект может считаться эффективным, поскольку величина чистого дисконтированного дохода имеет положительное значение, индекс доходности больше единицы, а внутренняя норма доходности превышает ставку дисконтирования.
7.2 Оценка социально-бюджетной эффективности
Внедрение предлагаемого инвестиционного проекта позволит увеличить сумму чистой прибыли в целом по предприятию более чем в 3 раза, рентабельность при этом возрастёт с 35,4 % в 2011 г . до 52,3 %.
Таблица 49 – Расчёт налоговых платежей (в постоянных ценах), тыс. руб.
№ п/п
|
Показатели
|
Всего
| ||||||||
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
11
|
1.
|
Налоговые платежи во все уровни бюджетной системы (с учётом текущей деятельности) – всего
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
2572,5
| ||
1.1.
|
Налог на прибыль организаций
| |||||||||
1.2.
|
НДС
| |||||||||
1.3.
|
Налог на имущество организаций
| |||||||||
1.4.
|
Налог на доходы физических лиц
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
2572,5
| ||
1.5.
|
Местные налоги и сборы
| |||||||||
1.6.
|
Прочие налоги и сборы
| |||||||||
2.
|
Налоговые платежи в консолидированный бюджет края – всего
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
2572,5
| ||
2.1.
|
Налог на прибыль
| |||||||||
2.2.
|
Налог на имущество
| |||||||||
2.3.
|
Налог на доходы физических лиц
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
2572,5
| ||
2.4.
|
Местные налоги и сборы
| |||||||||
2.5.
|
Прочие налоги и сборы
| |||||||||
3.
|
Дополнительные налоговые платежи, подлежащие уплате за счёт реализации проекта – всего
| |||||||||
3.1.
|
НДС
| |||||||||
3.2.
|
Налог на прибыль
| |||||||||
3.3.
|
Налог на имущество
| |||||||||
3.4.
|
Налог на доходы физических лиц
| |||||||||
3.5.
|
Местные налоги и сборы
| |||||||||
3.6.
|
Прочие налоги и сборы
|
окончание таблицы 49
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
11
|
4.
|
Дополнительные налоговые платежи в консолидированный бюджет края, подлежащие уплате за счёт реализации проекта - всего
| |||||||||
4.1.
|
Налог на прибыль организаций
| |||||||||
4.2.
|
Налог на имущество организаций
| |||||||||
4.3.
|
Налог на доходы физических лиц
| |||||||||
4.4.
|
Местные налоги и сборы
| |||||||||
4.5.
|
Прочие налоги и сборы
|
Таблица 50 – Бюджетный и социальный эффекты, тыс. руб.
№ п/п
|
Показатели
|
Всего
| ||||||||
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
11
|
Основные характеристики проекта
| ||||||||||
1.
|
Реализация продукции (в натуральных показателях), т:
молока
|
4032
|
4032
|
4032
|
4032
|
4032
|
4032
|
24192
| ||
крупного рогатого скота на мясо
|
267,52
|
267,52
|
267,52
|
267,52
|
267,52
|
267,52
|
1605,12
| |||
крупного рогатого скота на племя
|
73,14
|
73,14
|
73,14
|
73,14
|
73,14
|
73,14
|
438,84
| |||
2.
|
Выручка от реализации продукции
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
95527,8
|
573166,8
| ||
3.
|
Инвестиционные расходы по проекту
|
143498,9
|
76501,1
|
220000,0
| ||||||
4.
|
Стоимость основных фондов
|
220000,0
|
220000,0
|
220000,0
|
220000,0
|
220000,0
|
220000,0
| |||
Бюджетный эффект от реализации проекта для бюджета края
| ||||||||||
5.
|
Сумма долга по банковскому кредиту
| |||||||||
6.
|
Уплата процентов по банковскому кредиту
| |||||||||
7.
|
Средства краевого бюджета (государственная поддержка)
|
220000,0
|
220000,0
| |||||||
8.
|
Средства краевого бюджета (государственная поддержка) нарастающим итогом
|
220000,0
|
220000,0
|
220000,0
|
220000,0
|
220000,0
|
220000,0
|
220000,0
|
220000,0
| |
9.
|
Дополнительные налоговые платежи в консолидированный бюджет края, подлежащие уплате за счёт реализации проекта
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
428,8
|
2572,5
| ||
10.
|
Дополнительные налоговые платежи в консолидированный бюджет края, подлежащие уплате за счёт реализации проекта, нарастающим итогом
|
428,8
|
857,5
|
1286,3
|
1715,0
|
2143,8
|
2572,5
| |||
окончание таблицы 50
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
11
|
11.
|
Бюджетный эффект от проекта (стр. 9 - стр. 7) / стр. 7
|
-1,000
| ||||||||
12.
|
Бюджетный эффект от проекта нарастающим итогом ((стр. 10 - стр. 8) / стр. 8
|
-1,000
|
-1,000
|
-0,998
|
-0,996
|
-0,994
|
-0,992
|
-0,990
|
-0,988
| |
13.
|
Дополнительные налоговые платежи на 1 руб. средств краевого бюджета, руб. (стр. 10 / стр. 8)
|
0,002
|
0,004
|
0,006
|
0,008
|
0,010
|
0,012
| |||
Социальный эффект от реализации проекта
| ||||||||||
14.
|
Количество дополнительных рабочих мест
|
34
|
34
|
34
|
34
|
34
|
34
| |||
15.
|
Фонд оплаты труда
|
3298,1
|
3298,1
|
3298,1
|
3298,1
|
3298,1
|
3298,1
|
19788,8
| ||
16.
|
Среднемесячная заработная плата
|
8,08
|
8,08
|
8,08
|
8,08
|
8,08
|
8,08
|
8,08
| ||
17.
|
Отношение фонда оплаты труда к сумме государственной поддержки (стр. 15 / стр. 7)
|
0,09
| ||||||||
Таблица 51 – Основные показатели финансовой деятельности предприятия в целом с учётом реализации
инвестиционного проекта
№ п/п
|
Показатели
| ||||||||||||
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
11
|
12
|
13
|
14
|
1.
|
Реализация продукции в натуральных показателях, т
| ||||||||||||
1.1.
|
фактически:
молоко
|
1051,7
|
1044,7
|
1078,6
|
1078,6
|
1078,6
|
1078,6
| ||||||
крупный рогатый скот в живой массе (на племя)
|
6,6
|
5,2
|
2,8
|
2,8
|
2,8
|
2,8
| |||||||
крупный рогатый скот на мясо
|
69,9
|
76,6
|
70,8
|
70,8
|
70,8
|
70,8
| |||||||
1.2.
|
от реализации проекта:
молоко
|
4032
|
4032
|
4032
|
4032
|
4032
|
4032
| ||||||
крупный рогатый скот в живой массе (на племя)
|
73,14
|
73,14
|
73,14
|
73,14
|
73,14
|
73,14
| |||||||
крупный рогатый скот на мясо
|
267,52
|
267,52
|
267,52
|
267,52
|
267,52
|
267,52
| |||||||
2.
|
Выручка от реализации проекта, тыс. руб.
| ||||||||||||
2.1.
|
по предприятию в целом
|
31481
|
31199
|
34160
|
34160
|
34160
|
34160
|
110786
|
110786
|
110786
|
110786
|
110786
|
110786
|
в том числе от реализации продукции скотоводства фактически
|
14757
|
15641
|
18902
|
18902
|
18902
|
18902
| |||||||
2.2.
|
от реализации проекта
|
95528
|
95528
|
95528
|
95528
|
95528
|
95528
|
продолжение таблицы 51
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
11
|
12
|
13
|
14
|
3.
|
Себестоимость продукции, тыс. руб.
| ||||||||||||
3.1.
|
по предприятию в целом
|
25710
|
27985
|
28710
|
28710
|
28710
|
28710
|
61264
|
61264
|
61264
|
61264
|
61264
|
61264
|
в том числе продукции скотоводства фактически
|
11665
|
14246
|
15203
|
15203
|
15203
|
15203
| |||||||
3.2.
|
от реализации проекта
|
47757
|
47757
|
47757
|
47757
|
47757
|
47757
| ||||||
4.
|
Доля себестоимости в выручке, %
| ||||||||||||
4.1.
|
по предприятию в целом
|
81,7
|
89,7
|
84,0
|
84,0
|
84,0
|
84,0
|
55,3
|
55,3
|
55,3
|
55,3
|
55,3
|
55,3
|
в том числе от реализации продукции скотоводства фактически
|
79,0
|
91,1
|
80,4
|
80,4
|
80,4
|
80,4
| |||||||
4.2.
|
от реализации проекта
|
50,0
|
50,0
|
50,0
|
50,0
|
50,0
|
50,0
| ||||||
5.
|
Чистая прибыль
| ||||||||||||
5.1.
|
по предприятию в целом
|
8379
|
3505
|
12101
|
12101
|
12101
|
12101
|
57923
|
57923
|
57923
|
57923
|
57923
|
57923
|
в том числе от реализации продукции скотоводства фактически
|
3092
|
1395
|
3699
|
3699
|
3699
|
3699
| |||||||
5.2.
|
от реализации проекта
|
49521
|
49521
|
49521
|
49521
|
49521
|
49521
| ||||||
6.
|
Рентабельность (доля чистой прибыли в выручке)
| ||||||||||||
6.1.
|
по предприятию в целом
|
26,6
|
11,2
|
35,4
|
35,4
|
35,4
|
35,4
|
52,3
|
52,3
|
52,3
|
52,3
|
52,3
|
52,3
|
в том числе продукции скотоводства фактически
|
21,0
|
8,9
|
19,6
|
19,6
|
19,6
|
19,6
| |||||||
6.2.
|
от реализации проекта
|
51,8
|
51,8
|
51,8
|
51,8
|
51,8
|
51,8
| ||||||
7.
|
Стоимость основных средств
| ||||||||||||
7.1.
|
общая стоимость основных средств (на начало года)
|
31329
|
36022
|
37125
|
39042
|
39042
|
39042
|
259042
|
259042
|
259042
|
259042
|
259042
|
259042
|
окончание таблицы 51
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
11
|
12
|
13
|
14
|
7.2.
|
стоимость вводимых основных средств
|
7458
|
9271
|
6843
|
220000
| ||||||||
7.2.1
|
по предприятию в целом
| ||||||||||||
фактически
|
7458
|
9271
|
6843
| ||||||||||
7.2.2
|
от реализации проекта
|
220000
|
7 ОЦЕНКА РИСКОВ ПРОЕКТА
Осуществление любого вида предпринимательства связано с риском, который принято называть хозяйственным или предпринимательским.
В период развития рыночных отношений предпринимательскую деятельность в России приходится осуществлять в условиях информационной неопределённости ситуации и неустойчивости, изменчивости экономической среды. Значит, возникает неясность и неуверенность в получении ожидаемого рассчитанного конечного результата, а, следовательно, возрастает риск, то есть опасность неудачи, непредвиденных потерь.
В настоящее время разработано множество способов оценки рисков. В данном проекте для оценки возможных рисков использованы следующие методы.
Вероятность инвестиционного риска рассчитывается с помощью системы показателей.
Величина покрытия товара (П):
П = Выручка – Переменные издержки = 95527,8 – 40832,8 = 54695,0 тыс. руб.
Коэффициент покрытия товара (КП):
КП = 
= 
= 0,573.
= = 0,573.
Точка безубыточного оборота (БО):
БО = 
= 
= 12094,1 тыс. руб.
= = 12094,1 тыс. руб.
Запас надёжности (ЗН):
ЗН = 
= 
= 0,873.
= = 0,873.
ЗН = 0,873 означает, что даже при условии единовременной выплаты суммы кредитных средств предприятие может позволить себе снижение валовой выручки ещё на 87,3 % до наступления бесприбыльного оборота.
Вероятность инвестиционного риска (ВР):
ВР = 1 – ЗН = 1 – 0,873 = 0,127.
Приведённые показатели свидетельствуют о высокой устойчивости рассматриваемого инвестиционного проекта. Для её сохранения предприятие должно работать с обеспечением стабильности по всем своим звеньям и не допускать значительных срывов в графике производства, сбыта и обеспечения исходными материалами.
Под чувствительностью проекта понимаются минимальные значения его показателей, при которых сохраняется эффективность проекта. Анализ чувствительности проекта используется для выявления факторов, оказывающих наибольшее влияние на его устойчивость.
Под устойчивостью понимается сохранение показателей эффективности проекта в различных ситуациях. Проект считается устойчивым, если при отклонении показателей проекта (капитальные вложения, объём продаж, текущие затраты) на 10 % в худшую сторону, сохраняется условие:
чистый приведённый доход > 0.
Проведем анализ чувствительности чистого дисконтированного дохода по отношению к изменениям объема сбыта, цены реализации, себестоимости и суммы инвестиций. Относительные величины отклонений в процентах от значений параметров, установленных в проекте, изменяются от –15 % до +15 %.
Таблица 53 – Анализ чувствительности проекта
Выбранные
параметры
|
– 15 %
|
– 10 %
|
– 5 %
|
0 %
|
+5 %
|
+10 %
|
+15 %
|
Объём сбыта
|
2917,3
|
13774,5
|
24631,7
|
35488,8
|
46346
|
57203,1
|
68060,3
|
Цена единицы продукции
|
-29645,2
|
-7933,9
|
13777,5
|
35488,8
|
57200,1
|
78911,5
|
100622,8
|
Себестоимость единицы продукции
|
68051
|
57197,2
|
46343
|
35488,8
|
24634,6
|
13780,4
|
2926,3
|
Сумма инвестиций
|
67788,4
|
57021,9
|
46255,4
|
35488,8
|
24722,3
|
13955,7
|
3189,2
|
Проведенный анализ показал, что проект особенно чувствителен и неустойчив по отношению к изменению такого фактора, как цена. При снижении цены на 10 % чистый дисконтированный доход принимает отрицательное значение – 7933,9 тыс. руб. Остальные факторы оказывают примерно одинаковое влияние на величину результативного показателя.
Риски, которые возникают при реализации данного проекта и возможные способы защиты от них представлены в таблице 54.
Таблица 54 – Оценка возможных рисков и путей страхования от них
Виды рисков
|
Способы защиты и страхования
|
Вероятность возникновения, %
|
Отсутствие сбыта
|
Сформировать портфель заказов на поставку продукции и заключить договора
|
20
|
Неплатёжеспособность покупателей
|
Ведение активного маркетинга: расширение круга возможных покупателей и введение предварительной частичной оплаты продукции (до 50% стоимости)
|
50
|
Появление конкурентов на планируемых рынках сбыта
|
Существует возможность относительного снижения цены продукции, исходя из уменьшения затрат на ее выпуск и изменение стратегии ценообразования на «низкие производственные издержки - низкая цена»
|
30
|
Комментариев нет:
Отправить комментарий